Radiografía del agro colombiano: desempeño y perspectivas al cierre del T3 2025

El agro colombiano desaceleró en el T3 2025, aunque mantiene mejor desempeño que la economía. Cultivos industriales mixtos, insumos inciertos para 2026 y cadenas pecuarias dinámicas marcan el pulso del sector en un entorno local e internacional desafiante.

El sector agropecuario colombiano cerró el tercer trimestre de 2025 con un crecimiento más moderado, aunque todavía superior al desempeño agregado de la economía. La combinación de un PIB agropecuario que avanza a menor ritmo, un entorno internacional cambiante, insumos con precios inciertos y unas cadenas pecuarias de alta dinámica marcan el panorama hacia 2026.

Desaceleración del PIB agropecuario, pero con bases sólidas
El PIB real nacional creció 3,6% anual en el tercer trimestre de 2025, mientras que el agro avanzó 2,4%, menos que en los dos trimestres previos. Aun así, en el acumulado del año el sector mantiene una expansión del 4,1%, superior al 2,8% del total país.
El café volvió a destacarse como motor del PIB agropecuario, con un crecimiento anual de 9,8% impulsado por una buena cosecha y precios internacionales favorables. En contraste, el arroz presentó una fuerte caída de 21,7% y las frutas cítricas retrocedieron 4,1%. Cacao y palma, por su parte, crecieron 13,2% y 15,1%.
La ganadería sigue siendo la rama más estable: el PIB pecuario creció 8,3% en el acumulado del año, respaldado por mayor consumo y un aumento en la inversión en avicultura y porcicultura.

Un entorno global mixto para el agro
Estados Unidos, principal destino agroexportador de Colombia, mantiene una economía resiliente, mientras que la Unión Europea muestra mejoras leves, pese a dificultades en consumo y manufactura. El acuerdo parcial entre EE. UU. y China podría reactivar flujos de commodities afectados por la guerra comercial, entre ellos materias primas relevantes para Colombia.
China toma un papel más relevante para el país. En 2025 se consolidó como el principal destino de la carne bovina colombiana y se abren oportunidades para el café, banano y cacao hacia 2026.
A nivel interno, la inflación anual de 5,5% aún se mantiene por encima del rango meta, lo que limita reducciones adicionales en tasas de interés. La tasa de cambio continúa presionada por un dólar global débil y mayores flujos de capital hacia emergentes.

Insumos agropecuarios: un 2026 difícil de proyectar
El mercado internacional de fertilizantes ha mostrado incrementos en 2025 y la oferta exportable de China sigue restringida, especialmente en urea y fosfatados. Sin embargo, la tregua en Medio Oriente podría reactivar plantas en la región, mientras que el petróleo mantiene presiones bajistas.
Entre enero y septiembre de 2025, las importaciones de fertilizantes crecieron alrededor de 10%, con precios solo 6% superiores al promedio de 2024. Las mezclas muestran un crecimiento destacado.
Para materias primas de alimento balanceado, la soja mantiene una caída consistente de precios por los excedentes en EE. UU., mientras que el maíz no presenta una tendencia clara debido a su vínculo con el etanol. La valorización del peso anticipa menores costos de importación en COP.

Agroexportaciones: alivios arancelarios y mercados activos
A finales de 2025, EE. UU. eliminó el arancel del 10% para productos clave como café, banano, plátano, aguacate y lima Tahití, mejorando la competitividad colombiana. Las flores aún mantienen arancel del 10%, pero existen señales de posible revisión.
El plátano creció 29% en volumen exportado a septiembre, superando incluso al banano, que aumentó 15%. El cacao en grano duplicó sus exportaciones en USD y aumentó 40% en toneladas, beneficiado por precios internacionales que, aunque más bajos que su pico de 2024, siguen altos.
Cadenas pecuarias: crecimiento sólido y precios en observación
En 2025 la avicultura crece 9,2% en producción de carne y 8,2% en huevo; el sacrificio bovino aumenta 8,3% y el beneficio porcino 5%. Estas dinámicas responden al buen momento del consumo y a significativas inversiones recientes.
Para 2026, la variable crítica serán los precios al productor. En cerdo y huevo se esperan presiones bajistas por mayor oferta, mientras que el bovino podría enfrentar menores riesgos debido a su sólido desempeño exportador.